近年来，ESG概念火爆全球，并逐渐成为高质量的代名词。新冠疫情之后，越来越多的机构投资者将ESG因素纳入其决策和股权投资过程。据统计，截至2020年3月，全球已有近3600家机构签署联合国责任投资原则（PRI），符合联合国责任投资原则倡议的资金规模已达到103.4万亿美元。

2020年9月，国家领导人在联合国大会提出我国力争于2030年前达到碳排放峰值，2060年前实现碳中和，标志着“碳达峰、碳中和”已成为国家战略。碳中和政策持续推动下，中国投资市场对于ESG主题关注度陡然攀升。

近日，诺亚控股创始投资人、执行董事，诺亚正行基金销售有限公司副董事长章嘉玉女士做客界面会客厅·陆家嘴论坛特别对话，就金融机构如何借鉴海外ESG投资经验、ESG投资实践中的机遇和挑战等诸多热点话题展开了讨论。

章嘉玉认为，金融机构要把握国家发展的战略方向，首先从自己做起，主动承担社会责任。最为重要的是，作为资本的桥梁，无论是直接融资还是间接融资，金融机构都要积极将社会资本引导到支持国家碳中和的战略上。

而作为金融服务行业的中流砥柱，诺亚也在身体力行地贯彻可持续发展理念。章嘉玉表示，2021年，诺亚将在集团业务端从公募基金ESG专区建设、私募投资筛选服务、歌斐资产影响力投资等三大方向上一一推动ESG责任投资落地。

2020 年 9 月，中国首次承诺努力争取“2030 年前碳达峰，2060 年前碳中和”，“碳中和、碳达峰”也成为“十四五”规划污染防治攻坚战的重要目标。业内人士普遍认为，ESG 投资是我国落实碳中和、碳排放的主要抓手之一。

放眼全球，国外金融机构在ESG投资的探索方面积累了较多实践经验，与此同时，ESG相关产品更是在新冠疫情后迎来爆发式增长。根据贝莱德的调研数据，2020年全球有18%的资产与ESG相关，并在短期内有望翻倍。晨星公布的数据显示，截至 2020 年 4 季度，全球可持续基金发展吸引了 1523 亿美元的流入，比上一季度的 826 亿美元增长了 88%。而2021年1-4月，全球ESG相关的债券发行额已经超过了2020年的60%。

碳中和政策引领的ESG浪潮下，在学习和借鉴国际前沿经验的基础上，国内金融机构该如何牢牢抓住ESG投资的机遇？

“金融机构首先需要了解到底有哪些国际倡议组织，过去做了什么事以及为什么要这样做，对ESG在国外的发展沿革有一个基本的了解；其次，金融机构还要把握国家发展的战略方向，首先从自己做起，主动承担社会责任。最为重要的是，作为资本的桥梁，无论是直接融资还是间接融资，金融机构要积极将社会资本引导到支持国家碳中和的战略上。”章嘉玉告诉界面新闻记者。

章嘉玉认为，金融机构需要自发尝试建立与可持续投资相关的规则体系，鼓励利益相关者的信息披露。“ESG数据的质量和数量提高了，金融机构也可以像国外的金融机构一样，建立发放相关绿色信贷的标准，甚至进一步推动各式各样的金融产品来支持整体碳中和战略的落地。”

此外，她强调，金融机构还需加强投资者教育，通过线下培训等方式将ESG相关理念、发展情况等介绍给投资者，引导投资者在关注财务回报的同时，也要注重社会回报。

章嘉玉告诉界面新闻记者，中国金融业践行ESG的主要方式及产品类型大致可以分为四类：一是发绿色信贷，数据显示，截止2020年10月国内绿色信贷总额已经接近12万亿；二是绿色债券，这也是近年来绿色金融领域大力发展的融资工具，2021年至今我国绿色债券发行量已经接近1500亿；三是ESG投资基金。具体而言，在二级市场方面，国内金融机构已经累计发行100多支ESG主题基金，总规模超过1200亿元。一级市场方面，则可以通过私募股权基金的方式将资金引导到ESG相关领域。根据贝恩的研究表明，过去一年中国私募股权市场ESG领域的投资增速明显。此外，除了社会资本以外，国家财政部门也会成立绿色发展基金，支持绿色产业发展。

2003年以来，国内监管部门和交易所颁布了一系列政策文件及指引，强制或鼓励国内企业进行ESG信息披露。中国ESG信息披露自上而下推动，企业ESG信息披露数量不断增加，质量也相应有所提升。

今年2月5日，中国证监会就《上市公司投资者关系管理指引(征求意见稿)》向社会公开征求意见。在该指引的主要修订条目中，证监会增加了有关公司的ESG信息（投资者关系管理）沟通内容；5月7日，在证监会发布修订后的最新年报格式准则征求意见稿中，新增环境和社会责任章节成为此次修订的主要内容之一。